Первая часть серии видео от эксперта LTE.school «Активы для роста инвестиций или на чем можно заработать» посвящено интересным инвестиционным идеям. Мы подробно рассматриваем, как заработать на инвестициях. Наши идеи как долгосрочные, которые будут актуальны на полгода и более, так и среднесрочные, прибыль по которым можно получить уже на меньшем горизонте инвестирования.

Как заработать на инвестициях в валюту

Начнем с валютного рынка – что на нем происходит и в каких валютах можно хранить сбережения. Мы посмотрим на актив евро по отношению к российскому рублю.

Евро находится на существенном взлете за последние периоды. Около года уже заметно опережает доллар по росту. Если мы обратимся к паре евро-доллар, то увидим, что ранее нисходящая тенденция уже перешла к восходящей.

Заметно, что российская валюта слабеет – как под некоторыми санкциями, так и под второй волной COVID-19. И внешнеполитическая обстановка тут также играет большую роль. Каких-то долгосрочных перспектив на укрепление рубля мы не видим. Среднесрочно в рамках евро по отношению к российскому рублю – здесь, безусловно, может быть коррекция.

Сейчас евро находится практически на исторических максимумах – около 90,72 рублей.  Зона 82,5-84 рублей выглядит очень привлекательной, чтобы в эту валюту вложиться на долгосрочную перспективу. С учетом того, что выстроился довольно сильный уровень сопротивления в диапазоне около 90-93 рублей, на такую доходность и можно рассчитывать. Это составляет примерно около 10% от момента 82-84 рублей на входе.

Если говорить о российской валюте и более долгосрочных и гибких вложениях, можно рассмотреть вариант хранения денег сразу в 3 валютах – долларе, рубле и евро. Таким образом вы сохраните очень высокую гибкость и, например, при снижении российского рубля всегда сможете локально избавиться от евро и доллара по довольно высокой цене. Если наоборот цена на валюты будет снижаться, вы за счет рубля сможете добавиться в эти валюты по более низким ценам и иметь возможность потом закрыть их по более привлекательным.

МРСК Центр

Следующий – рынок акций. Мы сегодня рассматриваем акции на Московской бирже.

Первая привлекательная инвестиция – МРСК Центр и Приволжье. Это подведомственная компания «Россети», которая снабжает электроэнергией всю нашу страну. МРСК Центр и Приволжье – это центр России, и тут у нас довольно неплохие как технические параметры, так и фундаментальные показатели.

После существенного падения до 2020 года и во время пандемии МРСК начал хорошо восстанавливаться. 16,6, 18,5 копеек – это цены, от которых его накапливали и впоследствии протаскивали все выше. Последняя зона поддержки была около 21 копейки. Здесь с технической точки зрения цена может дойти примерно до 26 копеек. Это принесет около 20-25% от текущей стоимости.

Есть также драйвер для роста – высокая дивидендная доходность. На данный момент по текущим ценам это 15%. При этом не вся прибыль направляется в МРСК.

МРСК и «Россети» – это государственная компания, поэтому риски потенциального банкротства или проблем будут нивелироваться.

Как правило, в компании, в которых очень высокая доля государственного участия, выделяются средства, чтобы удержать эти компании на плаву. Поэтому тут высокие дивиденды. А если мы обратимся к динамике дивидендов, то увидим, что с 2012 года они неуклонно росли. Исключением был 2018-2019 годы, когда направили большое количество денежных средств на выплату дивидендов. Но в 2020 году они упали. Если мы посмотрим на динамику, исключая эти годы, то увидим, что тренд по дивидендам восходящий. И в долгосрочной перспективе можно рассчитывать на дивиденды в размере 3 копеек с потенциалом их роста.

Итого, рост этой компании около 20-25% и 10% дивидендной доходности, что считается очень высокой на рынке.

Группа компаний ЛСР

Следующая – группа компаний ЛСР ПАО АО. Это компания-застройщик, которая чувствует себя очень хорошо за счет поддержки этого бизнеса, поддержки ипотечного рынка. Государство сейчас выделило льготную ипотеку – 6,5%. Из-за этого спрос на недвижимость вырос. Несмотря на то, что есть некоторые признаки перегрева рынка недвижимости, пока что спрос стабильный и глобально ему ничего не угрожает.

Ставка Центрального Банка тоже очень низкая – 4,25%, что стимулирует довольно дешевые кредиты, в том числе ипотечные.

С технической точки зрения здесь не все так радужно, как по МРСК. Компания очень сильно выросла и близка к своим локальным максимумам. Однако, мы не видим сейчас каких-либо преград для того, чтобы пройти ей и 927-1000 рублей за акцию. Сильный рост может замедлиться, но перспектив к развороту на данный момент нет.

Группа компаний ЛСР очень выделяется своими стабильными дивидендами. С 2015 года и до текущего момента это 78 рублей дивидендной доходности.

То есть, мы можем рассчитывать приблизительно на 9%. Это тоже очень хороший показатель. Доля от прибыли не максимальная. Но тут основная задача менеджмента – поддерживать дивидендные выплаты на одном и том же уровне.

В этом году дивидендная доходность несколько ниже. И это прежде всего связано с обратным выкупом акций. То есть, компания выходит на рынок и свои же акции выкупает. Это оказывает поддержку их стоимости.

Аэрофлот – Российские авиалинии

Далее мы рассмотрим, как заработать на инвестициях в акции Аэрофлота – Российские авиалинии. Сложно назвать Аэрофлот привлекательной инвестицией на среднесрочном горизонте инвестирования. Их акции сейчас падают, и перспектив быстрого восстановления из-за пандемии нет.

Аэрофлот, чтобы расплатиться с долгами, пошел на нечастую меру для российских компаний – дополнительная эмиссия акций. Он предложил новые акции для инвесторов по 60 рублей. Из-за этого пострадали те инвесторы, которые уже имели акции Аэрофлота. Их доля была размыта по нашим оценкам более чем на 50%, что отразилось на репутации компании.

Тем не менее, сейчас Аэрофлот имеет стабильное положение – 51% за государством. И торгуются они сейчас возле цен дополнительной эмиссии – около 60 рублей за 1 акцию. Думаем, что несмотря на какое-то вероятное среднесрочное падение, долгосрочные перспективы у Аэрофлота положительные.

Аэрофлот платил очень неплохие дивиденды, когда находился на своих максимумах: около 15 рублей за 2017 год, 13 рублей – за 2018 год.

На такие дивиденды в будущем рассчитывать мы бы не стали, потому что доли акционеров размыты. Примерно в 2 раза цифры можно снижать. Но даже если мы их снизим в 2 раза, около 8 рублей дивидендной доходности – это хорошо.

Также велика вероятность восстановления котировок, потому что падение было достаточно сильным, и можно рассчитывать на прирост стоимости бумаг.

Все примеры, описанные в нашей статье, носят рекомендательный характер. Как делать глубокий фундаментальный анализ рынка и составлять хороший инвестиционный портфель, мы подробно говорим на курсе LTE.school “ЗОЛОТОЙ ПОРТФЕЛЬ“. Вы самостоятельно сможете изучить деятельность компаний, выявить самые успешные из них и купить акции на бирже. И таким образом заработать на инвестициях хороший капитал.